Fluticasone propionate/Salmeterol xinafoate

文：子非鱼 2026年下半年，江苏、浙江、广东‑云南、河北‑江西四大化学药省际联盟已先后完成品种信息摸排工作，合计纳入230余个通用名，绝大多数为尚未参与国家集采的院内长尾品种。 行业普遍预判，国庆假期结束后，四大联盟大概率集中发布医疗机构报量通知以及正式采购文件，四季度药企将迎来多联盟并行的高强度集采周期。 四大联盟共性特征 1、 瞄准国采尚未覆盖的院内市场。 四大联盟均避开国采已经落地的大品种，重点挖掘院内消耗量大、此前多依靠省级挂网议价的专科药、辅助用药、特殊剂型。品种普遍院内占比75%‑95%，零售双通道仅作为补充；部分儿科、皮肤科品种院内院外双渠道流通。 2、 注射剂是共同主力板块。 各清单均包含大量各类注射剂，涵盖抗感染、营养、保肝、骨科、肿瘤辅助、造影、止吐等；同时同步纳入吸入制剂、儿科口服液体、外用软膏/消毒制剂等国采较少触及的剂型。 3、 品种错位遴选，通用名重叠度低。 各联盟之间直接重复通用名很少，避免跨联盟重复集采；但同类赛道存在呼应，例如保肝甘草酸类、维生素类、补钙制剂在多个清单出现。 4、 投标门槛向第12批国采看齐。 参考前期预填报要求，后续投标大概率要求企业提交GMP证明、24个月以上销售放行记录、产能声明、知识产权承诺书，未提交知识产权承诺存在产品撤网风险。 四大联盟品种结构差异化对比 1、江苏联盟（49个通用名）：静脉营养+骨科提取物注射剂突出 主打脂肪乳、混合糖电解质等肠外营养输液；复方骨肽、鹿瓜多肽、骨瓜提取物等骨科植物提取物注射剂是其标志性板块；呼吸制剂偏向噻托溴铵、沙美特罗替卡松单方吸入；抗感染、消化儿科口服液也占一定比重。 整体以住院ICU、骨科临床高频品种为主，多数品种几乎没有院外零售销量。 2、浙江联盟（49个通用名）：肠内营养+呼吸复方吸入占优势 特色是集中纳入多款疾病专用型肠内营养口服液体剂，该赛道整体市场规模超170亿元，几乎全部在院内使用；呼吸板块以布地奈德福莫特罗等重磅复方吸入剂为主；注射剂偏向保肝、神经、骨科辅助用药；同时覆盖慢病缓释、肛肠皮肤科、儿童补钙制剂。 吸入制剂原研占比较高，双跨性质带来一定院外增量。 3、广东‑云南联盟（68个通用名）：皮肤科外用、儿科液体制剂、特殊诊疗制剂丰富 清单品规数量最多，皮肤科软膏集群规模大，包含他克莫司、吡美莫司、莫匹罗星、卡泊三醇等；儿科感冒、抗过敏口服液体/颗粒品种齐全；纳入碘[125I]密封籽源、脂质体两性霉素B、碘化油注射剂等放射性、特殊重症制剂，这类品种对储运、生产资质要求极高；同时涵盖抗病毒、抗真菌、精神科液体制剂，外用消毒品类规格极多。 4、河北‑江西联盟（122个通用名） 注射剂数量最多，广谱覆盖院内辅助、造影、抗感染、神经类品种 四大联盟中通用名数量最多，以各类小容量注射剂为绝对主力，包含神经保护、保肝、止血、造影剂、多种维生素、抗生素、骨科、生殖激素类；同时搭配大量口服、外用、滴眼、阴道制剂。 品种偏向基层、地市级医院高频使用的辅助类、急救类药品，厂家格局分散的品种占比较高。 简单的小建议 1、做好时间冲突预案。 节后四大联盟或先后启动报量、企业报名。同时叠加第12批国采二次分量落地、新版基药进院、紧密型县域医共体目录梳理，还要预留第13批国采潜在报量窗口，多项目撞期风险高，建议建立统一项目台账。 2、销售联动属地代理商、商业公司做实终端摸排。 大部分品种核心市场在公立医院，要提前摸排医院历史消耗，为后续报量、报价策略提供真实依据；对于肠内肠外营养、吸入、放射性制剂、微球类品种，除价格竞争，产能、冷链、仓储配送、临床使用经验会成为重要竞争门槛，提前梳理GMP、产能、销售放行全套申报材料。 3、区分双流通品种风险。 吸入制剂、儿科口服液、皮肤科软膏，院内降价会传导至双通道零售市场，提前和商业规划库存与价格，防范院内院外价格倒挂。 4、注意联盟之间品种错位，不要简单套用别的联盟经验。 虽然大方向都是长尾院内药，但各联盟赛道侧重不同，要逐条核对本企业全部通用名、全规格，避免漏报规格错失本轮机会。 5、预填报/信息维护清单不等于最终采购目录，全部以后续正式采购公告为准。 声明：本公众号内容旨在为医药行业人士提供行业动态，并不构成任何就医/用药/购药/投资建议，内容也不保证完整性和准确性，你看到此内容并不意味着你是本公众号的特定读者，请谨慎阅读。 关注公众号，获取可靠、专业的资讯和分析内容

文：子非鱼 近期江苏、浙江分别披露省际联盟集采信息维护清单，两份清单都是49个化学药，均聚焦尚未进入国采、院内使用占比高的长尾品种，但在治疗领域、剂型结构、市场赛道上形成明显错位互补。 需要注意的是，江苏的通告中明确由江苏牵头，覆盖各省市（区）及新疆兵团的全国性集采联盟，而浙江则没有类似描述，浙江联盟的覆盖范围还需后续观察；此外，两份仅为信息摸排清单，最终采购范围、分组以正式采购公告为准。 图源：江、浙医保局 相同共性 1、品种类型定位一致，以公立医院市场为基本盘 两份清单绝大多数品种没有参与国家集采，以住院、门诊院内消耗为主；多数品种院内终端占比75%‑95%，零售双通道仅作为补充，院外独立销售体量有限，过去主要依靠省级挂网议价，没有大规模带量降价经历。 2、剂型结构相似，注射剂占比最高，兼顾吸入、口服液体、外用制剂 两大联盟均纳入大量院内注射剂、呼吸吸入制剂、专科口服制剂、儿童相关剂型；部分技术壁垒较高的吸入、微球、脂肪乳类品种，原研/进口品牌市场占比偏高。 3、市场竞争格局类似 一部分品种厂家众多、竞争分散；少数特殊制剂技术门槛高，国产替代尚在推进。企业参与均需要提前梳理产能、GMP、历史销售放行记录，为后续报量、投标做准备。 4、属于四季度集采矩阵重要组成 和广东‑云南、江西‑河北省际联盟并行，共同挖掘国采未覆盖院内市场，是集采常态化向长尾药延伸的体现。 品种结构、赛道差异对比 浙江联盟49个品种：呼吸吸入、肠内营养、慢病口服突出 1、特色赛道：肠内营养制剂集中纳入，TPF‑D、TPF‑T、TP‑HE三款疾病专用肠内营养液体剂集体入围，肠内营养国内整体市场规模超170亿元，医院端占比超90%，几乎不在零售流通，外资企业先发优势较强。 2、呼吸吸入制剂偏向复方重磅品种：布地奈德福莫特罗、倍氯米松、糠酸莫米松，以慢阻肺、哮喘复方吸入粉雾剂/气雾剂为主，整体市场规模几十亿元，院内占比约88%，双通道带动院外缓慢放量。 3、注射剂：偏向神经、保肝、骨科辅助用药，还原型谷胱甘肽、胸腺五肽、川芎嗪、脂溶性维生素注射剂等，还原型谷胱甘肽注射剂全市场接近25亿元，几乎全部来自三级医院住院场景。 4、口服与外用：慢病缓释剂型、肛肠皮肤科制剂，补钙制剂完整覆盖成人及儿童。 江苏联盟49个品种：脂肪乳/营养输液、骨科中药注射、呼吸单方吸入、抗感染、消化儿科液体制剂更集中 1、特色赛道：脂肪乳类静脉营养制剂扎堆，ω‑3鱼油脂肪乳、结构脂肪乳、混合糖电解质等多种静脉营养输液，主要用于ICU、肿瘤术后患者，院内占比90%以上，院外几乎无销量。 2、骨科中药提取物注射剂集中入选：复方骨肽、骨瓜提取物、鹿瓜多肽，这类品种国内市场规模较大，几乎全部院内使用，厂家数量多、格局分散，是本次江苏清单非常有辨识度的板块。 3、呼吸吸入偏向单方制剂：噻托溴铵、沙美特罗替卡松、乙酰半胱氨酸吸入剂；同时纳入多款儿童口服液体，布洛芬、西替利嗪、丙卡特罗颗粒，基层、门诊儿科使用量大，院外零售占比高于多数注射剂。 4、抗感染维度更强：头孢硫脒、头孢尼西、克林霉素注射剂，多款二线抗生素注射剂；消化领域有艾普拉唑、乳果糖、复方消化酶，院内院外双渠道均有销售。 两份清单直接重叠通用名很少，仅鲑降钙素、还原型谷胱甘肽（浙江为注射、江苏增加口服剂型）少量品种出现交集，整体错位遴选，避免区域之间重复集采。 市场渠道特征总结 1、两大联盟的注射剂、静脉营养、肠内营养：高度依赖公立医院，院内占比普遍85%‑95%，零售渠道体量很小，核心博弈点在于医院报量、产能配送保障。 2、吸入制剂、儿科口服液、部分消化专科药：院内是基本盘，双通道、零售有增量，如果集采中选降价，需要提前预判院内价格向院外传导，防范价格倒挂。 3、骨科提取物注射剂：几乎纯院内消耗，竞争厂家多，后续报价竞争会比较激烈。 4、统筹四季度多重集采压力：江浙两大联盟叠加第12批国采落地、广东‑云南、江西‑河北联盟，还要预留第13批国采潜在报量预案；建立项目台账，准入、销售、生产跨部门同步信息。 声明：本公众号内容旨在为医药行业人士提供行业动态，并不构成任何就医/用药/购药/投资建议，内容也不保证完整性和准确性，你看到此内容并不意味着你是本公众号的特定读者，请谨慎阅读。 关注公众号，获取可靠、专业的资讯和分析内容